Esta capilla pertenece al Palacio de Fonfría, en Valdepares, y se encuentra dentro del recinto del mismo. Dos de sus fachadas forman parde del muro del cerramiento de la finca.
Se accedía a la tribuna de la capilla desde dentro del Palacio, así los señores podían oir los oficios religiosos sin mezclarse con el resto de los devotos. Se veneraba a la imagen de la Inmaculada.